* Nettotillväxten i kundportföljen i kvartalet var 30 143 nya kunder * Återbetalningstiden för investeringar i nya kunder under kvartalet var 4,1 år * Kundavgångarna i kvartalet uppgick till 14 089 kunder FÖRSÄLJNING OCH RESULTAT NOTERA ATT JÄMFÖRELSESIFFRORNA ÄR PROFORMA jul-sep jul-sep 06 jan-sep 07 jan-sep 06 07 Försäljning, TSEK 953 732 826 378 2 814 942 2 435 035 Försäljningstillväxten justerad för valutapåverkan, 15 21 16 23 % Rörelseresultat, TSEK 80 937 55 426 221 417 163 386 Rörelsemarginal, % 8,5 6,7 7,9 6,7 Periodens resultat, TSEK 54 088 35 004 144 532 105 159 Resultat per aktie, SEK 0,15 0,10 0,40 0,29 OPERATIVA NYCKELTAL * Nettotillväxten i kundportföljen var 16,2[1] procent (22,4[2]) * Återbetalningstiden för investeringen i nya kunder var 4,1 år (3,8) * Kundavgångarna uppgick till 6,9 [1] procent (5,7) [1] Nettotillväxt och kundavgångar har justerats med 6 419 icke resultatpåverkande kundavgångar under andra kvartalet 2007. [2] Justerad för försäljning av 4 174 larm till Securitas AB under andra kvartalet 2006. Kundavgångarna och nettotillväxten beräknas på rullande 12 månader och återbetalningstiden på delårsperioden. KONCERNCHEFEN KOMMENTERAR Under kvartalet tillkom drygt 44 000 nya kunder brutto vilket jag anser är ett styrketecken med tanke på att vi minskat kundbearbetningen via indirekta försäljningskanaler samtidigt som vi sett en minskad generell försäljning till hem/villa i Spanien. Vårt viktigaste nyckeltal för det långsiktiga värdeskapandet - kundavgångarna - fortsätter att utvecklas i rätt riktning. Vi har cirka 14 000 kundavgångar i detta kvartal vilket ligger i linje med våra förväntningar. Kundavgångarna stabiliserades i början av året och det är min bedömning att vi framåt kommer att se en vändning i tolvmånaderstrenden för detta nyckeltal. Kundportföljen ökade netto med drygt 30 000 kunder under kvartalet och uppgår nu till 919 000 kunder. Vi har således ökat kundportföljen netto med fler än 128 000 kunder under de senaste tolv månaderna. Kundmixen i nytillkommande kunder har förskjutits något mot mindre företag vilket i viss utsträckning kompenserat försäljningstappet gentemot privatkunder. Det finns fortsatt en liten tröghet i marknaden och vi tycker oss märka av en minskad aktivitet från våra konkurrenter på privatsidan på några marknader. Det långsiktiga arbetet med att effektivisera och förbättra kvaliteten i kundportföljerna har inneburit ett fortsatt förbättrat nettobidrag i kundportföljen, jämfört med tidigare kvartal. Till följd av ökade sälj- och marknadsföringsinsatser under sensommarens semestermånader ökade dock kostnaden för att förvärva en ny kund. De ökade kostnaderna har endast marginellt påverkat återbetalningstiden under kvartalet. Med en stabilare nivå på kundavgångarna ligger min bedömning om en nettoportföljs-tillväxt på drygt 15 procent för 2007 kvar. Med ett ackumulerat rörelseresultat för januari till september på 7,9 procent börjar vi komma i närheten av vårt långsiktiga mål på 8 - 10 procent. Med en stabilare och starkare kundportfölj i ryggen är utmaningen fortsatt att utveckla marknaden och försäljningsvolymerna. NYCKELTAL FÖR KONCERNEN OPERATIVA NYCKELTAL 30 september 30 september 2007 2006 Kundavgångar, % 6,9[1] 5,7 Återbetalningstid, 4,1 3,8 år Nettotillväxt i kundportföljen, % 16,2[1] 22,4[2] Kundportfölj 918 792 796 845 [1] Nettotillväxt och Kundavgångar har justerats med 6 419 icke resultatpåverkande kundavgångar under andra kvartalet 2007. Nettotillväxten och Kundavgångarna inklusive engångspost uppgick till 15,3 respektive 7,7 procent. [2] Justerad för försäljning av 4 174 övervakade larm till Securitas AB under andra kvartalet 2006. Kundavgångarna och nettotillväxten beräknas på rullande 12 månader och återbetalningstiden på delårsperioden. FINANSIELLA NYCKELTAL juli-september januari-september TSEK 2007 2006 2007 2006 Försäljning 953 826 378 2 814 2 435 035 732 942 Försäljningstillväxt 15 21 16 23 justerad för valutapåverkan, % Rörelseresultat 80 55 426 221 163 386 937 417 Rörelsemarginal, % 8,5 6,7 7,9 6,7 Rörelseresultat före av- 202 157 701 572 455 352 och nedskrivningar 420 231 (EBITDA) Rörelsemarginal före av- 21,2 19,1 20,3 18,7 och nedskrivningar (EBITDA), % Periodens resultat 54 35 004 144 105 159 088 532 Resultat per aktie, SEK 0,15 0,10 0,40 0,29 Sysselsatt kapital -- -- 1 642 1 545 046 340 Avkastning på sysselsatt -- -- 17 14 kapital, % Nettokassa/nettoskuld -- -- 1 123 -107 280 Fritt kassaflöde 29 -104 207 119 -263 572 662 252 Notera att jämförelsesiffrorna är proforma. För en redogörelse av de justeringar som gjorts i Proformaredovisningen hänvisas till Prospektet för utdelning och notering, sidan 36, som offentliggjordes i början av september 2006 och som finns tillgängligt på www.securitas-direct.com. Nyckeltalen avseende balansräkning samt kassaflöde avser legalt utfall. MÅL OCH FRAMTIDSUTSIKTER Securitas Direct har tre långsiktiga operativa mål * Kundavgångar under 6 procent per år * Återbetalningstid för investering i nya kunder under 4 år * Nettotillväxt i kundportföljen på över 20 procent per år Securitas Directs tillväxt ska ske med fokus på ett långsiktigt värdeskapande. Därför är målet att tillväxten inte ska ske på bekostnad av ökat antal kundavgångar eller längre återbetalningstid. Att uppnå målen för kundavgångar och återbetalningstid har därför högre prioritet än att uppnå tillväxt i kundportföljen. Företagsledningen gör följande bedömningar för helåret 2007, att nettotillväxten i kundportföljen kommer vara drygt 15 procent, att återbetalningstiden kommer vara något högre än det långsiktiga målet på 4 år, att rörelsemarginalen beräknat för helåret kommer att överstiga 7,5 procent och att det fria kassaflödet blir positivt. Vidare gör företagsledningen bedömningen att antalet kundavgångar i fjärde kvartalet kommer att vara i nivå med det tredje kvartalet. INFORMATIONSMÖTE OCH TELEFONKONFERENS Informationsmöte kommer att hållas den 7 november 2007 kl. 09.00, på Radisson SAS Strand Hotel, Nybrokajen 9, Stockholm. För att följa informationsmötet via Internet, besök www.securitas-direct.com och avdelningen för investerare och media. För att följa informationsmötet via telefon (och ställa frågor), ring +44 (0)20 7162 0025. Ring in 10 minuter innan för registrering. Fullständig agenda finns i ett pressmeddelande som skickades ut 2007-10-30. En inspelad version av informationsmötet kommer att finnas tillgängliga på Securitas Directs webbplats. FÖR YTTERLIGARE INFORMATION KONTAKTA Dick Seger, VD och koncernchef, 0708 21 88 17 Lars Andersson, Ekonomidirektör, 0706 32 75 80 Michael Peterson, Investerar- och mediarelationer, 0733 22 18 14 e-post: ir@securitas-direct.com , www.securitas-direct.com
Securitas Direct AB: Delårsrapport januari - september 2007
| Source: Securitas Direct AB