Nordic Mines tillförs 240 mkr - Kombination av en riktad emission och en företrädesemission

·           Genom  en  riktad  emission  tillför  ett  begränsat  antal  utvalda
institutionella  och andra  större investerare  Nordic Mines  AB (publ) (”Nordic
Mines” eller ”Bolaget”) 180 mkr före emissionskostnader

·           Samtidigt   genomförs   en   fullt  ut  säkerställd  nyemission  med
företrädesrätt  för Bolagets  redan befintliga  aktieägare, som  tillför Bolaget
drygt 60 mkr före emissionskostnader

·         Teckningskursen i båda emissionerna uppgår till 26 kronor per aktie

·           Teckningsperioden  i  emissionen  med  företrädesrätt  för  Bolagets
befintliga aktieägare löper under perioden 20 januari till 5 februari 2010

·          Emissionsbesluten har fattats av styrelsen, och är således villkorade
av godkännande vid extra bolagsstämma, som kommer att hållas den 11 januari 2010

·          Aktieägare representerande  omkring 40 procent  av rösterna  i Nordic
Mines har förbundit sig att rösta för emissionerna vid den extra bolagsstämman


Bakgrund och motiv
Nordic  Mines  beviljades  den  24 november  2009 miljötillstånd  av  det finska
Miljötillståndsverket  för  Bolagets  planerade  guldgruva  i  Laiva  i Finland.
Laivaprojektet  utanför  Brahestad  i  mellersta  Finland  är  en  av de största
guldfyndigheterna  i Norden. Bolaget räknar  med att kunna inleda gruvproduktion
under  första  halvåret  2011 och  då  bryta  omkring  2 miljoner  ton  malm och
producera omkring 3 700 kg guld per år.

Genom  emissionerna säkrar Bolaget det egna  kapital som krävs för att genomföra
investeringen  i  gruva  och  anrikningsverk  i  Laiva.  Den resterande delen av
finansieringen  kommer att ske genom projektlån. Nordic Mines har sedan tidigare
engagerat Standard Bank som arrangör av projektlån för Laivaprojektet. I och med
att  Nordic  Mines  nu  har  säkerställt  det  nödvändiga egna kapitalet ger det
Bolaget   förutsättningarna   att   tillsammans   med   Standard  Bank  slutföra
förhandlingarna  och fastställa  lånevillkoren, vilket  väntas vara  klart under
början av 2010.

”Efter de genomförda emissionerna kan vi fullfölja arbetet med att bygga upp den
infrastruktur  som krävs  för att  börja bryta  och producera  guld i Laiva. Med
emissionerna   har   vi   tagit  ytterligare  betydande  steg  mot  att  påbörja
guldbrytningen  i en av de största guldfyndigheterna i Norden. Därmed räknar jag
med  att vi kommer att börja producera guld i Laiva under första halvåret 2011.
Utöver  kapitaltillskottet är det  positivt att vi  genom den riktade emissionen
väsentligen  stärker  det  institutionella  ägandet  i Bolaget.” - säger Michael
Nilsson, verkställande direktör i Nordic Mines

Emissionerna
Styrelsen   beslutade   den   21 december   2009, villkorat   av  bolagsstämmans
godkännande, om dels en riktad nyemission av 6 923 077 aktier samt dels en fullt
ut  garanterad företrädesemission  om 2 327 142 aktier  till Bolagets befintliga
aktieägare.  Teckningskursen i  de båda  emissionerna uppgår  till 26 kronor per
aktie vilket sammantaget tillför bolaget cirka 240 mkr före emissionskostnader.

Den  riktade emissionen som omfattar 6 923 077 aktier  och ett belopp på 180 mkr
tecknas  av  ett  antal  institutionella  och andra större investerare inklusive
Skandia Liv, Catella, DLG Fonder och Londonbaserade fonden Gugner Partners.

Företrädesemissionen   innebär   att  Bolagets  befintliga  aktieägare  för  10
befintliga  aktier ges  möjlighet att  teckna 1 ny  aktie till kursen 26 kronor.
Företrädesemissionen  är fullt  ut säkerställd  genom teckningsförbindelser från
befintliga ägare och genom teckningsgarantier från externa garanter.

Genom emissionerna kommer aktiekapitalet att öka med högst 9 250 219 kronor till
högst  32 521 647 kronor, vilket innebär en  utspädning om 28,4 procent av såväl
kapital som röster.

Villkoren för företrädesemissionen i sammandrag samt indikativ tidplan

  * Tio (10) befintliga aktier berättigar till teckning av en (1) ny aktie
  * Teckningskursen är 26 kronor per aktie
  * Avstämningsdag för deltagande i emissionen är den 14 januari 2010
  * Sista dag för handel med aktier inklusive teckningsrätter är den 11 januari
    2010
  * Första dag för handel med aktier exklusive teckningsrätter är den 12 januari
    2010
  * Teckning av aktier med stöd av teckningsrätter kan ske under perioden 20
    januari till den 5 februari 2010
  * Handel med teckningsrätter kommer att ske under perioden 20 till 29 januari
    2010
  * Handel med betalda, tecknade aktier (”BTA”) kommer att ske från den 20
    januari 2010 tills dess att registrering har skett vid Bolagsverket
  * Teckningsrätter förfaller och blir värdelösa om de inte säljs senast den 29
    januari 2010 eller utnyttjats för teckning senast den 5 februari 2010



Övriga viktiga datum

  * Extra bolagsstämma den 11 januari
  * Prospekt avseende de båda emissionerna är beräknat att offentliggöras den
    14 januari 2010



För ytterligare information kontakta:

Michael Nilsson, Verkställande Direktör Tel: 018-84 34 500

E-post: mille@nordicmines.se <mailto:mille@nordicmines.se>


Rådgivare
Nordic  Mines  har  i  samband  med  transaktionerna anlitat Lage Jonason AB som
finansiell rådgivare och Advokatfirman Vinge som juridisk rådgivare.

Informationen  är  sådan  som  Nordic  Mines  ska  offentliggöra enligt lagen om
värdepappersmarknaden  och/eller  lagen  om  handel  med finansiella instrument.
Informationen lämnades för offentliggörande den 22 december 2009 kl. 08:00.

Nordic Mines är ett nordiskt prospekteringsbolag med fokus på guldprospektering.
Bolaget  har sex projektområden,  tre i Finland  och tre i  Sverige. I dagsläget
fokuserar  Nordic Mines huvudsakligen på utvecklingen av guldfyndigheten i Laiva
nära  Brahestad  i  mellersta  Finland.  Laivafyndigheten  är  en  av de största
guldfyndigheterna  i de nordiska länderna och  beräknas komma i produktion under
2010. Nordic  Mines  vision  är  att  bli  en  av  Nordens  och  Europas ledande
guldproducenter  och samtidigt en förebild  inom miljöarbete. Aktien är upptagen
till handel på NASDAQ OMX Stockholm.

Nordic Mines AB
Bolaget är publikt (publ)
Org nr 556679 - 1215
Trädgårdsgatan 11
SE-753 09 Uppsala
Tel 018 84 34 500
www.nordicmines.se <http://www.nordicmines.se/>


Detta  pressmeddelande får inte offentliggöras  eller distribueras, direkt eller
indirekt,   i   USA,   Kanada,   Japan   eller  Australien.  Ingenting  i  detta
pressmeddelande  skall  anses  utgöra  ett  erbjudande  om att investera eller i
övrigt  handla i aktierna i Nordic Mines. De tilltänkta emissionerna kommer inte
att rikta sig till personer med hemvist eller bosatta i USA, Kanada, Japan eller
Australien,  eller annat land  där deltagande kräver  ytterligare prospekt eller
annan  erbjudandedokumentation, registreringar  eller andra  åtgärder utöver vad
som  följer av  svensk lag,  utom vid  tillämpligt undantag.  Inga värdepapper i
Nordic  Mines kommer att registreras i enlighet med United States Securities Act
från 1933 eller någon provinslag i Kanada.


[HUG#1366072]