AMANDA CAPITAL OYJ PÖRSSITIEDOTE
17.2.2010
AMANDA CAPITAL OYJ:N TILINPÄÄTÖSTIEDOTE 1.1.- 31.12.2009
YHTEENVETO TAMMI- JOULUKUUN TAPAHTUMISTA
- Konsernin hallinnointipalkkiot olivat 4,3 miljoonaa euroa (4,6 M€ 1.1
-.31.21.2008).
- Konsernin sijoitustoiminnan nettotuotot olivat -5,3 miljoonaa tappiolla (1,5
M€)
- Konsernin liiketulos oli -4,5 miljoonaa euroa (-2,1 M€).
- Konsernin liikevoitto ilman sijoitustoiminnan tappiota oli 1,4 M€ (4,7M€).
- Konsernin tulos verojen jälkeen oli -2,6 miljoonaa euroa (-1,3 M€).
- Osakekohtainen tulos oli -0,1 euroa (-0,06 euroa).
- Omavaraisuusaste oli 89,7 % (90,8 %).
- Osakekohtainen oma pääoma katsauskauden lopussa oli 1,71 euroa (1,82 euroa).
- Amanda-konsernin pääomasijoitusten tuotto sijoitustoiminnan alusta alkaen oli
22,2 % p.a.(IRR).
YHTEENVETO LOKA- JOULUKUUN TAPAHTUMISTA
- Konsernin hallinnointipalkkiot olivat 1,1 miljoonaa euroa(1,2 M€)
- Konsernin sijoitustoiminnan nettotuotot olivat -1,8 miljoonaa euroa (-2,1 M€).
- Konsernin tulos verojen jälkeen oli -0,3 miljoonaa euroa (-1,5 M€).
- Osakekohtainen tulos oli -0,01 euroa (-0,07 euroa).
TALOUDELLINEN YMPÄRISTÖ
Katsauskauden (1.1. - 31.12.2009) aikana pääomasijoitusten hallinnointiin ja
konsultointiin liittyvän liiketoiminnan liikevaihto oli 4,3 miljoonaa euroa.
Sijoitustoiminnan nettotuotto oli 5,3 miljoonaa euroa tappiollinen. Tappio
muodostui Amandan myydessä 20 miljoonan euron edestä sijoitussitoumuksia, LPE
sijoituksen realisoinnista ja 1,9 M€ tulosvaikutteisesta
arvonalennuskirjauksesta. Pääomarahastosalkusta tuloutui katsauskaudella 0,5
miljoonan euron voitto. Laskemalla yhteen hallinnointipalkkiot ja
sijoitustoiminnan nettotuotot saadaan konsernin liikevaihdoksi -1,0 miljoonaa
euroa. Katsauskauden hallinnoitavien varojen määrä pysyi viime vuoden lopun
tasolla, ollen noin 2 600 miljoonaa euroa.
Pääomasijoitusmarkkina oli edelleen haastava, mutta loppuvuotta kohden oli
havaittavissa myönteisiä merkkejä markkinoiden toipumisesta. Amandan 28 eri
pääomarahastosta muodostuvassa sijoitussalkussa toteutui tilikauden aikana
muutama irtautuminen ja kohderahastojen markkina-arvot nousivat selvästi
viimeisellä vuosineljänneksellä. Arvioimmekin, että pohjat
pääomasijoitusmarkkinoilla on nyt ohitettu ja käänne parempaan suuntaan on
tapahtunut. Tosin markkinatilanteesta johtuen irtautumismarkkinat pysynevät
haasteellisina myös lähitulevaisuudessa.
Katsauskauden taloudellinen kehitys
Pääomarahastojen hallinnoinnista ja konsultoinnista tulevat hallinnointipalkkiot
olivat 1.1.- 31.12.2009 4,3 miljoonaa euroa (4,6 M€ 1.1.- 31.12.2008).
Sijoitustoiminnan nettotuotot olivat -5,3 miljoonaa euroa (1,5 M€), sisältäen
0,5 miljoonan euron voitot pääomarahastosalkun irtautumisista, 2,8 miljoonan
euron tappion Amanda LPE rahaston realisoinnista, 1,2 miljoonan euron tappion 20
miljoonan euron sijoitussitoumusten myynnistä ja 1,9 miljoonan euron
tulosvaikutteisesta alaskirjauksesta. Laskemalla yhteen hallinnointipalkkiot ja
sijoitustoiminnan nettotuotot saadaan konsernin liikevaihdoksi -1,0 miljoonaa
euroa (6,1 M€) Tilikauden tulos oli -2,6 miljoonaa euroa (-1,3 M€).
Konsernin kulut ja poistot olivat yhteensä 3,5 miljoonaa euroa (8,2 M€).
Henkilöstökulut olivat 1,4 miljoonaa euroa (1,6 M€) ja poistojen osuus oli 0,7
miljoonaa euroa (0,7 M€). Liiketoiminnan muut kulut olivat 1,4 miljoona euroa
(5,9 M€). Vertailukauden liiketoiminnan muut kulut sisälsivät Amandan sovinnosta
Interglobian konkurssipesän ja Interavanti Oyj:n kanssa aiheutuneita kuluja 4,2
miljoonaa euroa.
Vuoden 2009 viimeisen vuosineljänneksen tuloskehitys
Pääomarahastojen hallinnoinnista ja konsultoinnista tulevat hallinnointipalkkiot
olivat 1.10.- 31.12.2009 1,1 miljoonaa euroa (1,2 M€ 1.10.- 31.12.2008).
Sijoitustoiminnan nettotuotot olivat -1,8 miljoonaa euroa (-2,1 M€)sisältäen 1,9
miljoonan euron tulosvaikutteisen arvonalennuskirjauksen. Hallinnointipalkkiot
ja sijoitustoiminnan nettotuotot yhteenlaskettuna muodostavat konsernin
liikevaihdoksi -0,8 miljoonaa euroa (-0,9 M€). Vuoden 2009 viimeisen
vuosineljänneksen tulos oli -0,3 miljoonaa euroa (-1,5 M€).
Konsernin kulut ja poistot olivat yhteensä 0,9 miljoonaa euroa (1,0 M€).
Henkilöstökulut olivat 0,4 miljoona euroa (0,4 M€) ja poistojen osuus oli 0,2
miljoona euroa (0,2 M€). Liiketoiminnan muut kulut olivat 0,3 miljoona euroa
(0,4 M€).
TASE
Konsernin taseen loppusumma oli 43,4 miljoona euroa (45,6 M€) ja oma
pääoma 39,0 miljoonaa euroa (41,4 M€). Lyhytaikaisista veloista 3,0 miljoona
euroa (3,5 M€) oli korollista velkaa ja loput 1,4 miljoonaa euroa (0,7 M€) oli
korotonta lyhytaikaista velkaa. Amandan omavaraisuusaste oli korkea 89,7 % (90,8
%). Kokonaistaseesta oli 70,8 % (76,5 %) sijoitettuna pääomasijoituksiin ja 8,2
% (7,2 %) likvideihin varoihin. Konserniliikearvon osuus taseen loppusummasta
oli 4,1 % (3,9 %) ja muut aineettomat erät olivat 8,0 % (9,1 %), sekä taseen
muut erät olivat 8,9 % (3,3 %).
PÄÄOMASIJOITUSTEN HALLINNOINTI JA KONSULTOINTI
Katsauskauden aikana Amanda on aloittanut varainkeruun Amanda V East nimiseen
pääomarahastojen rahastoon. Rahasto sijoittaa venäläisiin ja itäeurooppalaisiin
listaamattomiin yrityksiin pääomarahastojen kautta. Rahaston tavoitekoko on 150
miljoonaa euroa.
Tilikauden aikana kertyi pääomasijoitusten hallinnoinnista ja konsultoinnista
liikevaihtoa odotusten mukaisesti yhteensä 4,3 miljoonaa euroa.
Amandalla oli katsauskauden lopussa hallinnoitavia varoja 2,6 miljardia euroa
(alkuperäiset sitoumukset). Hallinnoitavista varoista 113,0 miljoonaa euroa oli
Amandan omia sijoitussitoumuksia, 441,7 miljoonaa euroa Amandan hallinnoimien
pääomarahastojen rahastojen varoja sekä 2,1 miljardia euroa konsultoinnin
piirissä olevia varoja. Näistä varoista on tehty sijoituksia yli 150
pääomarahastoon Eurooppaan, Yhdysvaltoihin, Aasiaan ja Venäjälle.
SIJOITUSTOIMINTA
Vuoden 2009 aikana Amanda Capital Oyj ei tehnyt yhtään uutta suoraa
pääomarahastosijoitusta. Amandan aikaisemmin tekemät sijoitukset Amandan
hallinnoimien pääomarahastojen rahastoihin sen sijaan jatkoivat aktiivista
sijoitustoimintaansa.
Amandalla on sijoituksia 23 eri pääomarahastossa sekä viidessä itse
hallinnoimassaan pääomarahastojen rahastossa. Amandan sijoitusaste (tehdyt
pääomasijoitukset kirjanpitoarvoon/oma pääoma) oli 79,0 % (78,2 %). Amandan
ylikomittoitumisaste oli 161,6 % (209,9 %). Katsauskauden aikana pääomarahastot
kutsuivat pääomia noin 4,6 miljoonaa euroa ja palauttivat yhtiölle noin 1,0
miljoonaa euroa pääomanpalautuksina ja 0,5 miljoonaa euroa voitonjakona.
Tuloslaskelmaan on kirjattu 1,2 miljoonan euron tappio, kun Amanda myi 20
miljoonan euron edestä sijoitussitoumuksia sekä 1,9 miljoonan tulosvaikutteisen
arvonalennuskirjauksen.
Tiedot Amandan nykyisistä pääomarahastosijoituksista löytyvät yhtiön
kotisivuilta www.amandacapital.fi.
PÄÄOMARAHASTOJEN TEKEMIÄ UUSIA SIJOITUKSIA
Amandan sijoitussalkussa olevat pääomarahastot keskittyivät katsauskaudella
olemassa olevien sijoituskohteiden hallinnointiin. Vuoden 2009 viimeisen
vuosineljänneksen aikana EQT V - pääomarahasto osti HTL-Strefa S.A. nimisen
Puolalaisen yhtiön. Yhtiö valmistaa, myy ja markkinoi tarvikkeita verikokeiden
ottoa varten. Lisäksi EQT V - pääomarahasto ilmoitti ostavansa Springer
Science+Business Media liiketoiminnot, joka on maailman toiseksi suurin
tieteellisten, teknisten, ja lääketieteellisten lehtien julkaisija.
PÄÄOMARAHASTOJEN IRTAUTUMISET KOHDEYRITYKSISTÄ
Tilikauden viimeisen vuosineljänneksen aikana Amandan salkusta toteutui
seuraavat irtautumiset:
Balderton I - pääomarahasto myi osuutensa ScanSafe nimisestä yhtiöstä Cisco
Systemsille. ScanSafe on johtava SaaS Web yritysten verkkoturvallisuuteen
keskittyvä teknologiayhtiö. Lisäksi rahasto on myynyt osan Yoox S.p.A
osakkeistaan yhtiön listautumisen yhteydessä. Yoox on merkkivaatteiden
verkkokauppa joka toimii 57 eri maassa. Varat ovat palautuneet Amandalle kuluvan
vuoden ensimmäisen kvartaalin aikana.
Montagu Private Equity III - pääomarahasto on sopinut myyvänsä British Car
Auction nimisen yhtiön Clayton, Dubilier & Ricelle. Yhtiön on johtava
käytettyjen autojen jälleenmyyjä Euroopassa. Varat palautunevat Amandalle
kuluvan vuoden ensimmäisen vuosipuoliskon aikana.
Atlas VI - pääomarahasto myi osuutensa Novexel nimisestä yhtiöstä
AstraZenecalle. Yhtiö on erikoistunut kehittämään antibiootteja vastaamaan
vastustuskykyisten bakteerien aiheuttamaan globaaliin ongelmaan. Varat
palautunevat Amandalle kuluvan vuoden ensimmäisen vuosipuoliskon aikana.
Katsauskauden jälkeen Finnventure Rahasto V - pääomarahasto on sopinut myyvänsä
osuutensa Pretax nimisestä yhtiöstä. Pretax on pohjoismaiden johtava palkka- ja
taloushallinnon palveluihin keskittyvä yritys Varat palautunevat Amandalle
kuluvan vuoden ensimmäisen vuosipuoliskon aikana.
Katsauskauden jälkeen Gresham III - pääomarahasto on myynyt Minivator nimisen
yhtiön. Yhtiö valmistaa porrashissejä ja myy ja markkinoi niitä 36 eri maahan.
Varat palautunevat Amandalle kuluvan vuoden ensimmäisen vuosipuoliskon aikana.
OSAKKEENOMISTAJAT, OSAKEPÄÄOMA JA OMAPÄÄOMA
Amanda Capital Oyj:n osakepääoma on 11 383 873 euroa jakautuen 22 767 746
osakkeeseen.
Amanda Capital Oyj:n 30.3.2009 pidetty yhtiökokous valtuutti hallituksen
hankkimaan omia osakkeita. Katsauskauden aikana valtuutusta ei käytetty.
Amandan hallituksen kesäkuussa 2007 päättämän henkilöstön
osakekannustinjärjestelmän suojaamistarkoituksessa hankitut Amandan osakkeet
tulkitaan IFRS:n mukaan omien osakkeiden hankintana. Katsauskauden lopussa
Amandalla oli osakekannustinjärjestelmän suojaamistarkoituksessa hankittuja omia
osakkeita yhteensä 475 618 kappaletta ja yhtiökokouksien valtuutuksien nojalla
hankittuja omia osakkeita 91 657 kpl, yhteensä 567 275 kpl. Amanda Capital
Oyj:llä oli 3 668 osakkeenomistajaa 31.12.2009.
10 suurinta osakkeenomistajaa 31.12.2009
--------------------------------------------------------------------------------
| | %-osuus osake- ja |
| | äänimäärästä |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| Berling Capital Oy | 14,2 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Veikko Laine Oy | 14,0 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Ulkomarkkinat Oy | 12,9 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Oy Hermitage Ab | 10,1 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiö | 9,0 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Procurator-Holding Oy | 2,8 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Alexander Management Oy | 2,1 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Änkilä Petteri | 1,9 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Ab Kelonia Oy | 1,8 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Suomen Kulttuurirahasto | 1,5 |
--------------------------------------------------------------------------------
OMA PÄÄOMA
Katsauskauden aikana kaupparekisteri myönsi Amandalle luvan alentaa yhtiön
taseen 31.12.2007 mukaista ylikurssirahastoa 18 926 777,92 eurolla ja yhtiön
taseen 31.12.2007 mukaista vararahastoa 10 687 579,69 eurolla. Alentamismäärät
siirrettiin sijoitetun vapaan oman pääoman rahastoon.
OPTIO-OHJELMA
Varsinaisen yhtiökokouksen 30.3.2009 antaman valtuutuksen nojalla hallitus
päätti antaa hallituksen nimeämille Amanda Capital Oyj -konsernin
avainhenkilöille enintään 2.000.000 optio-oikeutta. Optio-oikeuksien antamiselle
on yhtiön kannalta painava taloudellinen syy, koska optio-oikeudet on
tarkoitettu osaksi avainhenkilöiden kannustus- ja sitouttamisjärjestelmää.
Optio-oikeudet oikeuttavat yhteensä enintään 2.000.000 yhtiön uuden osakkeen
merkintään. Vuoden kolmannen neljänneksen aikana optioita merkittiin yhteensä
1 350 000 kappaletta. Optio-ohjelman ehdot löytyvät 16.6.2009 julkaistussa
pörssitiedotteessa.
HENKILÖSTÖ
Katsauskauden lopussa konsernin henkilöstö oli 15 henkilöä (15 henkilöä).
Henkilöstölle maksetut kokonaispalkat tilikauden aikana olivat 1,4 miljoonaa
euroa (1,6 M€).
TOIMINTAAN LIITTYVÄT KESKEISIMMÄT RISKIT ja EPÄVARMUUSTEKIJÄT
Amanda-konsernin liiketoimintaan liittyvät riskit koostuvat pääasiassa
sijoitustoimintaan liittyvistä riskeistä eli markkinariskistä, valuuttariskistä
ja maksuvalmiusriskistä. Kokonaisvaltaisesti riskejä hallinnoidaan Amanda
Capital Oyj:n hallituksen vahvistaman sijoitusprosessin ja sijoitusstrategian
kautta.
Sijoituskohteet valitaan sijoitusprosessin avulla, jossa sijoituskomitea seuloo
potentiaaliset sijoituskohteet, joista tehdään ns. Due Diligence - tarkastus,
jossa rahaston tuottohistoria, henkilöstö, dokumentointi sekä muut rahaston
hallinnointiin ja kehitykseen olennaisesti liittyvät tekijät tarkistetaan.
Lopulliset sijoitusehdotukset viedään Amanda Capital Oyj:n hallitukselle
arvioitavaksi ja päätettäväksi.
Maksuvalmiusriski
Konsernin maksuvalmiutta seurataan jatkuvasti ja hyvää maksuvalmiutta
ylläpidetään sijoittamalla ylilikviditeetti vain matalan riskin kohteisiin,
jotka ovat nopeasti ja selkeään markkinahintaan muunnettavissa käteisvaroiksi.
Rahoituksen saatavuus ja joustavuus on järjestetty saadulla limiittilupauksella.
Maksuvalmiuteen vaikuttaa oleellisesti pääomarahastojen irtautumiset
kohdeyhtiöistä. Kansainvälinen rahoituskriisi on vaikuttanut
pääomasijoitustoimintaan voimakkaasti. Rahoituskriisin myötä lainamarkkinoiden
likviditeetti, hinnoittelu ja ehdot ovat kiristyneet. Varovaisuus
rahoitusmarkkinoilla jatkuu edelleen mutta, on odotettavissa, että
yrityskauppamarkkinat ja sitä myötä varojen palautuminen sijoittajille elpyvät
vähitellen. Toisaalta pääomasijoitusten hallinnoinnissa ovat ominaisia
pitkäaikaiset hallinnointisopimukset, jotka tuovat tasaista kassavirtaa ja
parempaa ennustettavuutta yhtiön maksuvalmiuteen.
LAADINTAPERIAATTEET
Konserni on soveltanut 1.1.2009 alkaen seuraavaa uudistettua standardia IAS 1
Tilinpäätöksen esittäminen. IAS 1- muutos vaikuttaa tuloslaskelman
esitysmuotoon. Konserni on soveltanut 1.1.2009 alkaen seuraavaa uutta IFRS 8
Toimintasegmentit standardia, mutta sillä ei ole ollut vaikutusta esitettyyn
tilinpäätöstiedotteeseen, koska Amandalla on edelleen vain yksi
toimintasegmentti.
Tilinpäätöstiedote on laadittu EU:n hyväksymiä kansainvälisiä
tilinpäätösstandardeja (IFRS) ja IAS 34 Osavuosikatsaukset - standardia
noudattaen. Amanda noudattaa tilinpäätöstiedotteen laatimisessa samoja
laatimisperiaatteita kuin vuositilinpäätöksessä 2008 ja tunnuslukujen
laskentakaavat ovat nähtävillä tilinpäätöksessä. Amanda-konsernin liikevaihto
sijoitustoiminnan nettotuottojen osalta tuloutuu Amandalle yhtiöstä
riippumattomista tekijöistä eri vuosineljänneksille.
Tilinpäätöstiedotteen tiedot on tilintarkastettu.
KATSAUSKAUDEN JÄLKEISET TAPAHTUMAT
Katsauskauden jälkeen Amanda julkaisi pörssitiedotteen, jossa kerrottiin, että
Amandan tietoon on tullut irtautumisia pääomarahastosalkusta, joka tuottaa
Amandalle yli miljoonan euron kassavirran.
SELVITYS HALLINTO- JA OHJAUSJÄRJESTELMÄSTÄ
Amanda Capital Oyj:n Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä julkaistaan
hallituksen toimintakertomuksesta erillisenä dokumenttina 2010 viikolla 12.
TOIMIALAN NÄKYMÄT
Kansainvälinen rahoituskriisi ja sen jälkeinen taloudellinen taantuma on
vaikuttanut pääomasijoitustoimintaan voimakkaasti. Erityisesti pankkien
luotonanto isoihin buyout-järjestelyihin on hiljentynyt ja myös pienten ja
keskisuurien buyout-sijoituksien lainarahoitus on vaikeutunut.
Rahoituskriisin myötä lainamarkkinoiden likviditeetti, hinnoittelu ja ehdot ovat
kiristyneet. Yrityskauppojen hintojen odotetaan normalisoituvan viimeaikaista
alemmalle tasolle. Varovaisuus rahoitusmarkkinoilla on kaiken kaikkiaan
lisääntynyt ja odotettavissa on, että yrityskauppamarkkinat ja sitä myötä
varojen palautuminen sijoittajille elpyvät vähitellen. Valtaosa
pääomasijoitusmarkkinoiden toimijoista on käyttänyt velkarahoitusta
maltillisesti ja tehnyt tarkoituksenmukaisesti hinnoiteltuja sijoituksia, joiden
odotetaan edelleen pidemmällä aikavälillä tuottavan pääomasijoitustoiminnalle
tyypillisiä tuottoja. Uusien pääomarahastojen perustamistahdin odotetaan
edelleen pysyvän maltillisena, kunnes kansainvälisten rahoitusmarkkinoiden
riskit saadaan tunnistettua ja luottamus markkinaosapuolien välille palautettua.
Vuoden 2009 lopulla oli selkeästi havaittavissa yrityskauppamarkkinoiden
virkistyminen ja uskomme, että pohjat pääomasijoitusmarkkinoilla on nyt ohitettu
ja käänne parempaan suuntaan on tapahtunut. Pääomarahastoilla on tällä hetkellä
käytössään paljon pääomia sijoitettavaksi seuraavien 3-4 vuoden aikana.
Pääomasijoittaminen on osoittanut olevansa kilpailukykyinen tapa omistaa ja
hallinnoida yrityksiä. Pääomasijoitustoimialan uskotaan edelleen kasvavan
globaalisti hyvien tuottojen myötä.
YHTIÖN NÄKYMÄT
Amandan liiketoiminnan laajentaminen sijoitustoiminnasta pääomasijoitusten
hallinnointiin ja konsultointiin, on osoittautunut hyväksi strategiaksi.
Pääomasijoitusten hallinnoinnissa ovat ominaisia pitkäaikaiset
hallinnointisopimukset, jotka tuovat tasaista kassavirtaa ja parempaa
ennustettavuutta yhtiön liikevaihtoon ja tulokseen. Liiketoiminnan laajentuminen
on tehnyt Amandan tuloksesta vähemmän alttiin sijoitustoiminnan tuottojen
heilahteluille. Yhtiön tavoitteena on myös jatkossa kasvattaa
hallinnointiliiketoimintaansa sekä orgaanisesti perustamalla uusia rahastoja
että mahdollisin yritysostoin tai pääomarahastosalkkujen haltuunotolla. Ko.
liiketoiminta-alueen liikevaihto on yli 4,0 miljoonaa euroa vuonna 2010
perustuen olemassa oleviin sopimuksiin. Kun Amanda V East pääomarahaston
toiminta alkaa tilikauden aikana, odotamme hallinnointipalkkiomme kehittyvän
suotuisasti vuoden 2010 aikana.
Amanda on jatkanut selektiivistä sijoitustoimintaansa ja keskittänyt
sijoituksensa pääsääntöisesti pääomarahastoihin, jotka sijoittavat kypsemmän
vaiheen yrityksiin. Kyseisellä strategialla on saavutettu erinomaisia tuottoja
ja sijoitusten pitkän aikavälin tuottojen uskotaan pysyvän hyvinä
tulevaisuudessa. Sijoitustoiminnan menestyksen mittaaminen kvartaaleittain on
kuitenkin liian lyhyt aika pääomasijoitustoiminnassa, jossa sijoitushorisontti
on useita vuosia.
AMANDA CAPITAL OYJ
Hallitus
Lisätietoja: toimitusjohtaja Martin Paasi, puh. (09) 6829 6011
Liite: Taulukko-osa
Jakelu: OMX Pohjoismainen Pörssi Helsinki, www.amandacapital.fi
Taulukko-osa
--------------------------------------------------------------------------------
| KONSERNIN TULOSLASKELMA, 1 000 | | | | |
| EUROA | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | |10-12/09 |10-12/08 | 1-12/09 | 1-12/08 |
| | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | LIIKEVAIHTO | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Sijoitustoiminnan nettotuotot | -1 820 | -2 127 | -5 331 | 1 540 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Hallinnointipalkkiot | 1 067 | 1 205 | 4 295 | 4 558 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Yhteensä | -752 | -922 | -1 036 | 6 098 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | Liiketoiminnan muut tuotot | - | - | 0 | - |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Poistot | -174 | -178 | -695 | -700 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Liiketoiminnan kulut | -685 | -829 | -2 758 | -7 522 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Liikevoitto | -1 612 | -1 929 | -4 489 | -2 124 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | Rahoitustuotot ja -kulut | -91 | 26 | -172 | 447 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Voitto ennen veroja | -1 702 | -1 903 | -4 662 | -1 678 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | Tuloverot | 1 432 | 436 | 2 107 | 358 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | TILIKAUDEN VOITTO (TAPPIO) | -270 | -1 467 | -2 555 | -1 319 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | Muut laajan tuloksen erät: | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Myytävissä olevat | 2 070 | -4 265 | -96 | -9 641 |
| | rahoitusvarat netto | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | TILIKAUDEN LAAJA TULOS | 1 800 | -5 732 | -2 651 | -10 960 |
| | YHTEENSÄ | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | Tulos/osake,EUR | -0.01 | -0.06 | -0.11 | -0.06 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Tulos/ulkona oleva | -0.01 | -0.07 | -0.12 | -0.06 |
| | osakemäärä,EUR *) | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | *)Vähennetty yhtiön hallussa olevat omat osakkeet | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| KONSERNIN TASE, 1 000 EUR | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | | 31.12.2009 | 31.12.2008 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | VARAT | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | PITKÄAIKAISET VARAT | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Aineettomat ja aineelliset | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | hyödykkeet | 5 348 | 6 041 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | Myytävissä olevat sijoitukset | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Pääomarahastosijoitukset | 30 769 | 32 389 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | Laskennallinen verosaaminen | 3 093 | 466 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | LYHYTAIKAISET VARAT | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Siirtosaamiset ja ennakkomaksut | 480 | 922 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Myytävissä olevat sijoitukset | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Rahoitusarvopaperit | 166 | 2 496 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Rahavarat | 3 575 | 3 286 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | VARAT YHTEENSÄ | 43 432 | 45 599 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | OMA PÄÄOMA JA VELAT | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | OMA PÄÄOMA | 38 968 | 41 401 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | VELAT | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Pitkäaikaiset velat | 824 | - |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Lyhytaikaiset velat | 3 640 | 4 198 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | VELAT YHTEENSÄ | 4 464 | 4 198 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ | 43 432 | 45 599 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA, 1 000 EUR | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | | 2009 | 2008 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | LIIKETOIMINNAN RAHAVIRTA | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Liikevoitto | -4 489 | -2 124 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Poistot ja arvonalentumiset | 695 | 700 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Myytävissä olevat sijoitukset | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Pitkäaikaiset, lisäys (-) | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | vähennys(+) | 1 620 | 6 152 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Lyhytaikaiset, lisäys (-) | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | vähennys (+) | 2 330 | 13 405 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Käyvän arvon rahaston muutos | -15 | -9 787 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Verovelan/verosaamisen muutos | -1 803 | -3 762 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Myytävissä olevat sijoitukset, | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | muutos yhteensä | 2 131 | 6 008 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Käyttöpääoman muutos | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Liikesaamiset, lisäys (-) | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | vähennys (+) | 442 | -757 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Korottomat velat, lisäys(+) | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | vähennys(-) | -58 | -2 268 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Korolliset velat, lisäys(+) | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | vähennys(-) | -500 | 3 500 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | Käyttöpääoman muutos yhteensä | -117 | 475 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| Henkilöstöannin ylikurssi | - | 128 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Henkilöstön kannustinjärjestelmä | - | - |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | Liiketoiminnan rahavirta ennen | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | rahoituseriä ja veroja | -1 780 | 5 187 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Rahoitustuotot ja -kulut | -172 | 447 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Laskennalliset verot | 2 107 | 358 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | LIIKETOIMINNAN RAHAVIRTA | 155 | 5 993 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | INVESTOINTIEN RAHAVIRTA | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Investoinnit sijoituksiin | -3 | -104 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | RAHOITUKSEN RAHAVIRTA | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Maksetut osingot | - | -8 424 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Omien osakkeiden hankinta/myynti | -7 | 24 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Muut muutokset | 145 | 53 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | RAHOITUKSEN RAHAVIRTA | 137 | -8 347 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | LIKVIDIEN VAROJEN LISÄYS/VÄHENNYS | 290 | -2 459 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Likvidit varat 1.1. | 3 286 | 5 745 |
--------------------------------------------------------------------------------
| | Likvidit varat 31.12. | 3 575 | 3 286 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | Likvidit varat sisältävät rahat ja pankkisaamiset. | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN | | | | | |
| MUUTOKSISTA, 1 000 EUR | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| |Osake-|Yli- |Sijoite-|Muut |Käyvän |Voitto-|Yhteensä|
| |päoma |kurssi- |tun |rahastot|arvon |varat | |
| | |rahasto |vapaan | |rahasto| | |
| | | |oman | | | | |
| | | |pääoman | | | | |
| | | |rahasto | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| Oma pääoma |11 384| 18 994 | - | 8 902 | 2 102 |19 345 | 60 727 |
| 1.1.2008 | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| Laaja tulos | | | | | -9 641| | -9 641|
| | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| Muut muutokset | | | | | -146| | -146|
--------------------------------------------------------------------------------
| Tilikauden voitto | | | | | | -1 319| -1 319|
| (tappio) | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| Tilikaudelle | | | | | | | |
| kirjatut tuotot | | | | | | | |
| ja | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| kulut yhteensä | | | | | -9 787| -1 319| -11 106|
| | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| Osingon jako | | | | | | -8 424| -8 424 |
| | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| Omien osakkeiden | | | | -149 | | | -149 |
| hankinta | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| Henkilöstön | | | | 174 | | 128 | 302 |
| kannustinjärjeste | | | | | | | |
| lmä | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| Muut muutokset | | | | | | 53 | 53 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Oma pääoma |11 384| 18 994| - | 8 926 | -7 685| 9 782 | 41 401 |
| 31.12.2008 | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| Oma pääoma |11 384| 18 994 | - | 8 926 | -7 685| 9 782 | 41 401 |
| 1.1.2009 | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| Laaja tulos | | | | | -96 | | -96 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Muut muutokset | | | | | 80 | | 80 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Tilikauden voitto | | | | | |-2 555 | -2 555 |
| (tappio) | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| Tilikaudelle | | | | | | | |
| kirjatut tuotot | | | | | | | |
| ja | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| kulut yhteensä | | | | | -15 | -2 555| -2 570 |
| | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| Omien osakkeiden | | | | -7 | | | -7 |
| hankinta | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| Henkilöstön | | | | | | | 0 |
| kannustinjärjeste | | | | | | | |
| lmä | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| Muut muutokset | | -18 994| 29 614 | -10 688| | 212 | 145 |
| | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| Oma pääoma |11 384| 0 | 29 614 | -1 769 | -7 701| 7 439 | 38 968 |
| 31.12.2009 | | | | | | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| KONSERNIN TUNNUSLUVUT | | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| | 2009 | 2008 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| Tilikauden voitto/tappio (1 000 EUR) | -2 555 | -1 319 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Tulos/osake,EUR | -0.11 | -0.06 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Tulos/ulkona oleva osakemäärä,EUR *) | -0.12 | -0.06 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Oma pääoma/osake,EUR | 1.71 | 1.82 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Oma pääoma/ulkona oleva osakemäärä,EUR *) | 1.76 | 1.86 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Sijoitetun pääoman tuotto, ROI % p.a. | -5.4 | -2.3 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Oman pääoman tuotto, ROE % p.a. | -6.4 | -2.6 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Omavaraisuusaste, % | 89.7 | 90.8 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Pörssikurssi kauden lopussa, EUR | 1.71 | 1.79 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Henkilöstö tilikauden lopussa | 15 | 15 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Pääomasijoitukset suhteessa | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| omaan pääomaan, % | 79.0 | 78.2 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Sijoitussitoumukset suhteessa | | |
--------------------------------------------------------------------------------
| omaan pääomaan, % | 161.6 | 209.9 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| *)Vähennetty yhtiön hallussa olevat omat osakkeet | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| PÄÄOMARAHASTOJEN KIRJANPITOARVON MUUTOS, 1 000 EUR | |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| Pääomarahastojen kirjanpitoarvo 1.1.2009 | 32 389 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| Lisäykset yrityshankinnoista | |
--------------------------------------------------------------------------------
| Pääomarahastoihin kutsutut pääomat | 4 598 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Pääomarahastojen pääomapalautukset | -1 047 |
--------------------------------------------------------------------------------
| Pääomarahastojen arvonmuutokset | |
--------------------------------------------------------------------------------
| käyvän arvon rahastossa | -2 113 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| Tuloslaskelman sijoitustoiminnan nettotuotot | -3 058 |
--------------------------------------------------------------------------------
--------------------------------------------------------------------------------
| Pääomarahastojen kirjanpitoarvo 31.12.2009 | 30 769 |
--------------------------------------------------------------------------------
VASTUUSITOUMUKSET
Amanda Capital Oyj:n antamat jäljellä olevat sijoitussitoumukset
pääomarahastoihin olivat 31.12.2009 yhteensä 32,2 miljoonaa euroa (54,5 M€
31.12.2008). Muut vastuut olivat katsauskauden lopussa 0,2 miljoonaa euroa (0,4
M€ 31.12.2008).