Getinge expanderar inom hjärt-kärlområdet genom förvärv av amerikanska Atrium Medical Inc.

Getinge expanderar inom hjärt-kärlområdet genom förvärv av amerikanska
Atrium Medical Inc.

Getinge har idag tecknat ett bindande avtal om att förvärva samtliga
aktier i Atrium Medical, ett USA-baserat bolag som i första hand är
inriktat mot hjärt-kärlmarknaden. Förvärvet är i linje med Getinges
uttalade strategi att öka närvaron på hjärt-kärlmarknaden.

Om Atrium Medical

Bolaget, som grundades 1981, ägs i dagsläget av en grupp privata
investerare och har sedan grundandet uteslutande utvecklats på organisk
väg. Atrium Medical har under den senaste femårsperioden vuxit med i
genomsnitt 19 % per år och omsättningen förväntas uppgå till drygt 200
Musd innevarande kalenderår. Atrium Medicals huvudkontor med
produktutveckling och produktion är baserad i Hudson, New Hampshire i
USA. Atrium Medical säljer sina produkter genom egna säljbolag i USA,
England, Tyskland, Frankrike, Nederländerna ,Indien samt Australien och
Nya Zealand. Utöver försäljning genom egna marknadsbolag säljs Atrium
Medicals produkter genom ett nätverk av distributörer internationellt.
För innevarande år bedöms försäljningen till kunder utanför USA att stå
för 30 % av omsättningen. Atrium Medical har cirka 700 medarbetare
globalt.

Atrium Medicals produktprogram är huvudsakligen inriktat mot
hjärt-kärlmarknaden och omfattar cardio-thoracic drainage-produkter,
kärlimplantat, balloon expandable covered stents, trombos management
catheters och biosurgery-produkter. Atrium Medical har en stark pipeline
av nya produkter för kommande år, som till stor del är baserad på
företagets know-how och djupa kunskaper om användandet av ePTFE i
medicintekniska applikationer.

Transaktionen och finansiella effekter

Förvärvspriset för Atrium Medical uppgår till 680 Musd (Enterprice
Value) vilket motsvarar en EV/ EBIT multipel om 12,8 gånger baserat på
2012 års förväntade resultat. Slutförandet av förvärvet är villkorat av
godkännande ifrån amerikanska myndigheter och bedöms kunna slutföras
innan utgången av innevarande år. Atrium Medical bedöms fortsatt kunna
växa snabbt och i linje med tillväxten under senare år, och kommer att
gynnas av Getinges befintliga försäljningsorganisation med egen
representation på ett stort antal marknader där bolaget inte befinner
sig idag. Exklusive förvärvsrelaterade omkostnader om cirka 6 Musd som
kommer att belasta innevarande års fjärde kvartal och exklusive
omstruktureringskostnader om ca 8 Musd så förväntas förvärvet bidra
något till koncernens vinst per aktie under 2012. Från och med år 2013
förväntas bidraget till koncernens vinst per aktie att öka snabbt.
Koncernen räknar som tidigast med att kunna konsolidera Atrium Medical
från och med 1 november innevarande år.

Förvärvet finansieras genom utnyttjande av befintliga krediter samt
genom en ny kredit i form av ett så kallat bridge-lån om 300 Musd.

En telefonkonferens med Johan Malmquist, CEO, Ulf Grunander, CFO och
divisionschef Cardiovascular Christian Keller kommer att hållas kl.
13:00 svensk tid.

Telefonnummer för att delta i konferensen:
SE: + 46 (0)8 505 597 72
UK: + 44 207 108 6303

En inspelad version av konferensen är tillgänglig under 5 arbetsdagar på
följande nummer:
SE: +46 (0)8 506 269 49
UK: +44 207 750 99 28
Kod: 262562#

Under telefonkonferensen kommer en presentation att hållas. För att få
tillgång till denna presentation, vänligen klicka på följande länk:

https://www.anywhereconference.com/?Conference=108262562&PIN=306516 (htt
ps://www.anywhereconference.com/?Conference=108262562&PIN=306516)

För ytterligare information kontakta:
Sylwia Valleberger
Investor Relations
Telefon:  010-335 1461
E-post: sylwia.valleberger@getinge.com (sylwia.valleberger@getinge.com)