Intellecta etablerar sig som världens ledande Open Source/ Drupalkonsulter

  · Förvärvar 80 procent av Blink Reaction i USA och tar en ledande position
inom Open Source/ Drupal

  · Etablerar Danmarks ledande byrå för den digitala eran genom att slå ihop
sina danska verksamheter Propeople ApS och Bysted A/S

  · Förvärvet och fusionen skapar plattformen för att leverera på koncernens
långsiktiga finansiella mål
1. Intellecta AB (publ) tar världsledande global position inom Open
Source/Drupal.

Intellecta förvärvar 80 procent av Blink Reaction, ett ledande amerikanskt
konsultbolag som erbjuder Open Source lösningar baserade på den digitala
plattformen Drupal.

Förvärvet innebär att Intellecta-koncernen blir en världsledande
konsultorganisation på den snabbt växande marknaden för Open Source/Drupal och
att koncernens huvudfokus nu ligger inom digitala kommunikationstjänster.

Blink Reaction, med ca 100 medarbetare, växte med 64 procent 2012 och med 84
procent 2013. I år väntas företaget omsätta ca 10 MUSD, och ha en
omsättningstillväxt om 100 procent med en EBIT om ca 2.1 MUSD, vilket motsvarar
en rörelsemarginal (EBIT) på ca 20.6 procent*.

Blink Reaction, med säte i New Jersey, täcker in hela USAs östkust och
kompletterar och förstärker därmed Intellecta-ägda Propeople Groups sedan
tidigare etablerade verksamhet på USA:s västkust. De båda bolagen kommer att
drivas under ett gemensamt varumärke under ledning av Propeoples globala CEO
Michael Drejer.

Det nya bolaget blir den största Drupal-aktören i USA och levererar avancerad
webbutveckling, modern design och digital strategi till en rad Fortune 500
-kunder som bland andra GE, Pfizer, Verizon, Deloitte, och Time Warner samt till
flera stora universitet t.ex. Harvard och Stanford.

Intellectas prognos är att förvärvet av Blink Reaction starkt kommer att bidra
till att infria målen om årlig tillväxt på 20–30 procent och en rörelsemarginal
på byråintäkter om ca 15 procent de kommande åren för affärsområde Digital i sin
helhet. Intellecta har i och med förvärvet av Blink Reaction nu ca 500
medarbetare på elva marknader och tre kontinenter inklusive kontor på två BRIC
-marknader.

– Jag är mycket glad över denna utveckling för Intellecta. Förvärvet av Blink
Reaction stärker väsentligt vårt digitala erbjudande och gör oss i ett slag till
en ledande global Open Source/Drupal-aktör, säger Yann Blandy, CEO och
koncernchef på Intellecta AB.

– Det nya bolaget ger oss en mycket stark plattform för lönsam tillväxt och vi
blir en global aktör att räkna med. Därmed kan vi nu ännu bättre möta våra
kunders behov, var de än uppstår.

Michael Drejer, Propeoples globala CEO, ser stora möjligheter:

– Vi kan nu erbjuda våra kunder en unik sammansättning av strategisk, kreativ
och teknisk kompetens i kombination med affärsförståelse. Framtidens vinnarbyrå
är den som kan förstå och agera på den teknologiska transformationen som våra
kunder genomgår och skapa nya värden genom god affärsinsikt.

Nancy Stango, CEO Blink Reaction:

–  Jag är mycket glad att komma in i Intellecta-koncernen. Efter att ensam ha
byggt upp och expanderat Blink Reaction från noll 2007 till en förväntad
omsättning i år om 10 MUSD, är Intellecta och Propeople precis rätt partner och
språngbräda för att ta nästa stora steg.

Affären innebär att Intellecta förvärvar 80 procent av aktierna i Blink Reaction
LLC. Förvärvet väntas slutföras den 31 mars 2015 och Blink Reaction kommer att
konsolideras i Intellectas verksamhet från och med 1 april 2015. Blink Reactions
ledning med CEO Nancy Stango i spetsen behåller 20 procent ägarrepresentation i
bolaget.

Köpeskillingen uppgår till högst 8.6 MUSD varav 4.6 MUSD i kontanta medel och
0.5 MUSD i Intellecta-aktier på transaktionsdagen samt 3.5 MUSD som en variabel
del kopplad till finansiell prestation under2015-2017 som kommer att betalas
årligen från 2016 till 2018. Den kontanta köpeskillingen finansieras till 50
procent genom ett förvärvslån med löptid om fem år och till 50 procent genom
Intellectas egna medel.

För att understödja utvecklingen av strategiska samt operativa synergier erbjuds
Propeoples delägare en option att mellan 1 april 2017 och 1 oktober 2017
förvärva 10 procent av Blink Reaction från Intellecta på samma villkor som
Intellecta förvärvat Blink Reaction.

2. Intellecta fusionerar de danska bolagen Bysted A/S och Propeople ApS för att
skapa Danmarks ledande byrå för den digitala eran.

Intellecta AB (publ) slår samman verksamheterna i Danmark för att ta positionen
som Danmarks ledande byrå för den digitala eran. Fusionen som påbörjas den 1
januari 2015 kommer att slutföras under första halvåret 2015.

Efter ett nära samarbete under flera års tid blir Bysted A/S och Propeople ApS
nu ett företag. Bysteds kompetens inom strategisk kommunikation och Propeoples
tekniska kunnande inom CMS-teknologi är en stark kombination. Tillsammans har
bolagen framgångsrikt levererat lösningar till en rad av Danmarks största bolag
som bland andra Egmont, Novozymes, TDC, Novo Nordisk och Köpenhamns Kommun.

Affären innebär att Intellectas 100-procentiga ägarskap av Bysted A/S överförs
till Propeople ApS, vilket innebär att Intellectas ägarandel i det fusionerade
bolaget kommer att vara 60 procent. Det nya danska bolaget som leds av CEO
Jesper Malmborg kommer erbjuda kunderna en komplett palett av spjutspetstjänster
inom CMS-teknologi samt strategisk och konceptuell kommunikation. Bolagen kommer
på sikt att drivas under gemensamt varumärke.

–Vi drivs av visionen att skapa framtidens främsta byrå med stark strategisk och
kreativ kompetens i kombination med djup teknisk förankring. Genom
sammanslagningen av Propeople och Bysted skapar vi en helt ny typ av verksamhet
i Danmark, säger Propeoples globala CEO Michael Drejer.

– Vi ser inga konkurrenter som är starka strategiskt, konceptuellt och kreativt
och samtidigt experter på tunga back-end-integrationer och agil
systemutveckling. Det ger oss unika möjligheter att lösa våra kunders snabbt
växande behov, säger Propeople ApS CEO Jesper Malmborg.

För att realisera synergier som beräknas generera ca 6 MDKK i besparingar på
årsbasis från och med andra hälften av 2015 kommer omställningskostnader om ca 5
MDKK att belasta Intellectas Q4-resultat.

Omstruktureringen av affärsområde Strategic Communications är slutförd i och med
fusionen mellan Bysted A/S och Propeople ApS.

3. Intellecta skapar genom förvärvet av Blink Reaction och sammanslagningen av
Propeople ApS och Bysted A/S en plattform för att infria koncernens långsiktiga
finansiella mål.

Intellecta har i och med förvärvet och fusionen etablerat den position och
plattform som är förutsättningen för att infria de två sista milstolparna i
koncernens strategiska omvandling:

Tillväxtfas: Fördubbling av intäkterna på årsbasis (till ca 500 MSEK) fr.o.m.
andra halvåret 2015 genom organisk tillväxt samt förvärv inom fokuserade
områden.

Infria alla finansiella mål: Under andra halvåret 2016 kommer Intellecta att ha
infriat samtliga finansiella mål med fokus på att nå 10 procent EBIT på
byråintäkter.

– Vi har stora ambitioner för tillväxten internationellt. Genom sammanslagningen
av våra danska verksamheter och förstärkningen på den amerikanska marknaden blir
Intellecta en global, digital aktör med möjlighet att erbjuda kunderna det allra
senaste inom digital teknologi och kommunikation, säger Intellectas koncernchef
Yann Blandy.

Med tanke på ovanstående kommer Intellecta att kunna nå en intäktsmix enligt
följande vid slutet av 2015:

  · Affärsområde Digital kommer att stå för ca 60 procent av byråintäkterna, med
en årlig tillväxt på mellan 20-30 procent och en rörelsemarginal på byråintäkter
om ca 15 procent.
  · Andelen byråintäkter av total omsättning kommer att närma sig 80 procent.
  · Andelen intäkter från internationella marknader ska närma sig 50 procent.

4. Kommande rapporter.

Delårsrapport kvartal 4 (okt-dec) och bokslutskommuniké publiceras 20 februari
2015.

För mer information, vänligen kontakta:

Yann Blandy, vd och koncernchef Intellecta AB
010-212 20 35, 070 716 17 31, yann.blandy@intellecta.se

Lotta Boman, informations- och kommunikationschef Intellecta AB
010-212 23 45, 070 735
0702, lotta.boman@intellecta.s (lotta.boman@intellecta.se)e

Zofia Hansson, CFO, Intellecta AB
010-212 20 01, zofia.hansson@intellecta.se

Intellecta-koncernen omfattar de ledande konsultbolagen Blink Reaction LLC,
Bysted AB, Bysted A/S, Hilanders Advertising AB, Intellecta Corporate AB, ISBIT
GAMES AB, Propeople Group ApS, Rewir AB, River Cresco AB, Unreel AB och Wow by
Rewir AB. Koncernen har ca 500 medarbetare och bedriver verksamhet i Sverige,
Danmark, Nederländerna, Tyskland, Österrike, Bulgarien, Moldavien, Ukraina, USA,
Brasilien och Kina.

* Siffrorna har inte varit föremål för granskning av revisorer.