Veuillez trouver ci-dessous le lien vers notre rapport semestriel 2015

Genève, le 30 septembre 2016

Faits Marquants

 

 

Participations financières

8 777 KCHF

Résultat net consolidé

(100% part du groupe)

+ 656 KCHF

Cours du 29/09/16

3,69 CHF / action

 

Chiffres clés de l'activité

 

 

 

Bilan consolidé synthétique (en milliers CHF) 30.06.2016 31.12.2015
KCHF KCHF
     
Immobilisations financières 8 777 8 070
Actifs circulants 21 54
Autres actifs non courants 0 0
     
TOTAL ACTIF 8 798 8 124
     
Fonds propres (100% part du groupe) (1 176) (1 833)
Dette actionnaire 9 213 9 019
Passifs court terme 232 409
Autres Passifs long terme 529 529
     
TOTAL PASSIF 8 798 8 124

 

Compte de résultat consolidé synthétique (en milliers CHF) 30.06.2016 30.06.2015
KCHF KCHF
     
Charges d'exploitation (18) (50)
     
Résultat d'exploitation (18) (50)
     
Résultat financier 674 207
     
Résultat avant impôts 656 156
     
Produits / Charges d'impôts sur le résultat 0 0
     
Résultat net de la période - part du groupe 656 156


Résultats

 Activité :

CI Com SA est une société holding qui détient une participation dans Alliance Développement Capital SIIC d'un montant de CHF 1'576'684 et un investissement de CHF 6'982'221 dans le groupe industriel AD Industrie SAS au travers de la société Zenessa SA.

Au cours du 1er semestre 2016, la société a conservé son portefeuille de participations tel qu'il était composé au 31 décembre 2015.

Alliance Développement Capital SIIC, Belgique, est une société foncière cotée au compartiment C du marché Eurolist d'Euronext Paris.

Zenessa SA, Luxembourg, est une société d'investissement qui détient une participation dans la société industrielle AD Industrie SAS, France, active dans les secteurs de l'ingénierie mécanique et hydraulique de haute technologie de haute précision, en particulier aéronautique.

Par communiqué en date du 2 juin 2016, le Conseil d'Administration a annoncé les raisons pour lesquelles il considérait que la valeur minimale recouvrable des titres Zenessa détenus par CI COM était leur valeur d'acquisition (6 982 KCHF) et, qu'en conséquence, la provision pour dépréciation de ces titres de 1 000 KCHF comptabilisée au 31 décembre 2015 serait reprise lors de l'établissement des comptes semestriels 2016. La provision de 1 000 KCHF a bien été reprise dans les comptes arrêtés au 30 juin 2016.

Autres éléments du résultat :

 Les charges d'exploitation de 18 KCHF prennent en compte un profit global de 45 KCHF suivant deux négociations abouties pour des honoraires juridiques et de révision d'exercices passés.

Le résultat de la période prend en compte les principaux éléments financiers suivants :

  • Reprise de provision sur titres Zenessa                         :              + 1 000 KCHF
     
  • Dotation de provision sur titres ADC                              :                 - 293 KCHF

(suivant la différence entre le cours de cotation

au 30 juin 2016 et le prix d'achat de la participation)

 

  • Charges d'intérêts sur le prêt actionnaire                    :                   - 11 KCHF

(taux d'intérêt de la période : 0,25%

identique à 2015)

 

Résultat net

Le résultat net est positif de 656 KCHF, comprenant principalement la reprise de provision pour dépréciation des titres Zenessa pour 1 000 KCHF et la dotation de provision pour dépréciation des titres ADC pour 293 KCHF.

 

Participations financières

 Au 30 juin 2016, les immobilisations financières se détaillent comme suit :

  

CHF 30/06/2016 31/12/2015
Valeur Nb d'actions % droits de vote et droits financiers Valeur Nb d'actions % droits de vote et droits financiers
Alliance Développement Capital SIIC, Bruxelles 1 795 011 13 765 000 10,13% 2 088 013 13 765 000 10,13%
 

Zenessa SA, Luxembourg
6 982 221 45 14,52% 5 982 221 45 14,52%
             
Total immobilisations financières 8 777 232     8 070 234    

 

 Alliance Développement Capital SIIC  

Alliance Développement Capital SIIC  (BE0974269012), à Bruxelles (BE) est une société foncière cotée sur Euronext Bruxelles.

Au 30 juin 2016, la société détient ainsi 13 765 000 actions, soit 10.13 % du capital. A cette date, la valeur de cotation boursière de ces titres s'élève à CHF 0.152 générant une provision pour dépréciation de 293 KCHF.

Zenessa SA :

Zenessa SA est une société d'investissement qui détient une participation dans la société industrielle AD Industrie SAS, active dans les secteurs de l'ingénierie mécanique et hydraulique de haute technologie de haute précision, en particulier aéronautique. La prise de participation de Ci Com SA a été effectuée le 18 juin 2013.

Ci Com SA détient 14,52 % de la société qui possède 96,94 % de Ingefin SA qui détient elle-même 77,87 % du capital de la société industrielle AD Industrie SAS.

L'analyse des données de gestion du 30 juin 2016 d'AD Industrie et les discussions avec son management confirme que le prix d'acquisition des titres Zenessa SA de 6 982 KCHF représente la valeur minimale recouvrable de cet actif. En conséquence, et comme annoncé par communiqué 

le 2 juin 2016, la provision pour dépréciation de 1 000 KCHF a été reprise au 30 juin 2016.

 

Structure financière

 Les fonds propres du groupe s'élèvent au 30 juin 2016 à - 1 176 KCHF.

 La dette envers l'actionnaire est de 9 213 KCHF. La créance postposée par l'actionnaire s'élève à 2 000 KCHF, sans changement par rapport au 31 décembre 2015.


Perspectives

La société n'a pas réalisé de nouvel investissement sur la période mais reste attentif à toutes les éventuelles opportunités qui pourraient se présenter.

 

Evènements postérieurs

 Aucun évènement significatif postérieur au 30 juin 2016 n'est à signaler.

 

******************

Les comptes au 30 juin 2016 ont été arrêtés par le Conseil d'Administration le 30 septembre 2016.

 

  

CI Com SA est une société financière de participations cotée à la Bourse Suisse (SIX, symbole CIE, numéro de valeur ISIN CH 0001625810).

 

Pour tout complément d'information, veuillez contacter :

 

CI Com SA

Michel Réthoret 

Investors relations

 

c/o Sogefco SA

22, rue du Nant 

1207 Genève 

Tél. 022 737 40 00

 

mr@rafintrust.ch