Der ungeprüfte Fair Value (innerer Wert) einer Namenaktie der Private Equity Holding AG per 30. Juni 2002 betrug CHF 190.01.
Der Fair Value der Gruppe wurde erneut negativ beeinflusst durch die anhaltende Abschwächung des USD/CHF-Wechselkurses sowie allgemein tiefere Fair Values gemäss den Berichten der Fund Manager.
Die untenstehende Aufstellung zeigt die Entwicklung des Fair Value, des Aktienkurses sowie der Prämie resp. des Discount (Aktienkurs gegenüber Fair Value) einer Namenaktie der Private Equity Holding AG im Berichtsquartal:
31.03.02: Fair Value CHF 213.52, Aktienkurs CHF 116.00, Discount 46%
31.05.02: Fair Value CHF 202.07, Aktienkurs CHF 91.00, Discount 55%
30.06.02: Fair Value CHF 190.01, Aktienkurs CHF 72.00, Discount 62%
Die Private Equity Holding AG (SWX: PEHN), managed durch Swiss Life Private Equity Partners AG, bietet Investoren die Möglichkeit, sich einfach und steuerlich optimal an einem breit gefächerten und professionell geführten Private-Equity-Portfolio zu beteiligen. Per 31.
März 2002 hielt die Private Equity Holding AG Beteiligungen an 84 Funds und 37 Direktbeteiligungen an Unternehmen. Für weitere Informationen: http://www.peh.ch oder Eva Kalias, Investor Relations und Communications, Telefon +41 41 726 79 80.
Grundlagen der Fair Value Berechnung und Disclaimer
Der Fair Value pro Aktie berechnet sich auf der Basis der ausstehenden Aktien von 359,771 per 30. Juni 2002 (31. Mai 2002: 4,361,410). Fair Values von Fund Beteiligungen basieren auf den NAV (net asset values) gemäss der Berichterstattung neuesten Datums der entsprechenden Funds. Direktfinanzierungen von nicht kotierten Gesellschaften werden zu Fair Values bewertet. Fair Values von Beteiligungen an kotierten Gesellschaften basieren auf Marktwerten. Die Bewertungen werden in Übereinstimmung mit den International Accounting Standards (IAS) betreffend die Zwischenberichterstattung und gemäss den Richtlinien der European Venture Capital Association (EVCA) erstellt. Der Fair Value der Private Equity Holding AG wird jeweils per Ende Monat berechnet und vier Handelstage nach dem Stichtag publiziert. Die unterschiedlichen Reporting-Termine der einzelnen Fund Beteiligungen und Direktfinanzierungen können zu kurzfristigen Verzerrungen und damit zu einer Abweichung des publizierten Fair Value gegenüber dem tatsächlichen Gesamtwert der Netto-Aktiven der Private Equity Holding AG führen.