RNB genomför en kombinerad riktad och företrädesrättsemission

Denna pressrelease får inte offentliggöras eller distribueras, direkt
eller indirekt, i USA, Kanada, Japan eller Australien. Ingenting i
denna pressrelease skall anses utgöra ett erbjudande om att investera
eller i övrigt handla i aktierna i RNB. Den tilltänkta
företrädesrättsemissionen kommer inte att rikta sig till personer med
hemvist eller bosatta i USA, Kanada, Japan eller Australien, eller
annat land där deltagande kräver ytterligare prospekt eller annan
erbjudandedokumentation, registreringar eller andra åtgärder utöver
vad som följer av svensk lag, utom vid tillämpligt undantag. Inga
värdepapper i RNB kommer att registreras i enlighet med United States
Securities Act från 1933 eller någon provinslag i Kanada.


  * Konsumentföreningen i Stockholm ("KfS") går in som aktieägare i
    RNB RETAIL AND BRANDS genom en riktad nyemission som tillför
    Bolaget cirka 215 Mkr före emissionskostnader och blir ägare till
    21,1 procent av aktier och röster i Bolaget[1]

  * Emissionskursen uppgår till 6,15 kronor per aktie

  * Laszlo Kriss, VD i KfS, föreslås som styrelseledamot i RNB

  * RNB genomför samtidigt en nyemission med företrädesrätt för
    Bolagets befintliga aktieägare i syfte att tillföra Bolaget högst
    cirka 100 Mkr före emissionskostnader till en emissionskurs om
    6,15 kronor per aktie

  * Teckningstid i nyemissionen med företrädesrätt är från och med
    den 25 september 2009 till och med den 9 oktober 2009

  * Emissionerna är villkorade av godkännande vid extra bolagsstämma
    den 10 september 2009

  * Aktieägare representerande cirka 30 procent av rösterna i RNB har
    åtagit sig att rösta för emissionerna vid den extra bolagsstämman

Bakgrund
RNB RETAIL AND BRANDS har på grund av den svaga utvecklingen inom
bolagets dotterbolag JC, som inleddes hösten 2007, samt de icke
lönsamma etableringarna på varuhusen Illum i Köpenhamn och Steen &
Ström i Oslo, nått en skuldsättningsnivå som inte är
tillfredsställande. Bolaget kommunicerade den 25 mars 2009 som ett
led i att stärka den finansiella ställningen och öka
handlingsfriheten i bolaget en avyttring av dess butiker på NK i
Stockholm och NK i Göteborg till Åhléns AB. Avyttringen är föremål
för en särskild undersökning hos Konkurrensverket vilken beräknas
vara avslutad den 1 september 2009. Köpeskillingen uppgår till ca 440
Mkr på skuldfri basis.

Under hösten 2008 påbörjades ett åtgärdsprogram inom JC med syfte att
stärka bolagets framtida intjäningsförmåga samt att tillvarata och
utveckla JC:s styrkor som jeanskoncept, vilket fortlöper enligt plan.
För att säkerställa finansiering för att slutföra det pågående
åtgärdsprogrammet i JC samt att skapa finansiell kapacitet för att
kunna tillvarata de möjligheter som finns i rådande marknadsklimat,
har styrelsen i RNB beslutat att göra en riktad emission till KfS om
cirka 215 Mkr. Styrelsen har vidare beslutat om en nyemission med
företrädesrätt för Bolagets existerande aktieägare om cirka 100 Mkr
för att ge aktieägarna möjlighet att teckna aktier på samma villkor
som KfS. Härigenom ökar bolagets finansiella handlingsfrihet
ytterligare. Vid fulltecknande av företrädesrättemissionen tillförs
således RNB totalt cirka 315 Mkr före emissionskostnader.

"Jag är mycket nöjd att kunna presentera denna överenskommelse med
KfS. I och med kapitaltillskottet får RNB en väsentligt stärkt
finansiell ställning samtidigt som bolaget får en långsiktig
aktieägare med goda kunskaper och relationer inom vår bransch.
Emissionen säkerställer finansieringen för att slutföra den vändning
av JC som pågår, och som har börjat visa resultat, på ett
tillfredsställande sätt", säger VD Mikael Solberg.

 "Vi är mycket glada över överenskommelsen med RNB, som för oss
innebär en förstärkning inom ett detaljhandelsområde som riktar sig
till en yngre målgrupp, där kooperationen idag är svagt
representerad. Dessutom är vi övertygade om att det är en bra
investering på lång sikt för föreningens medlemmar. Vi räknar också
med att i styrelsearbetet kunna bidra med bland annat vår erfarenhet
från detaljhandels- och fastighetsbranschen", säger KfS:s VD Laszlo
Kriss.

Närmare om emissionerna
RNB och KfS har ingått avtal varigenom KfS förbinder sig att teckna
totalt 34.959.350 nya aktier i RNB till en teckningskurs om 6,15
kronor per aktie. KfS:s åtagande att teckna aktier är villkorat av
att extra bolagsstämma i RNB senast den 30 september 2009 godkänner
styrelsens emissionsbeslut (se nedan) samt beslutar om inval av en
representant för KfS i bolagets styrelse.
Styrelsen för RNB har, villkorat av extra bolagsstämmas godkännande,
beslutat om dels en riktad nyemission till KfS av 34.959.350 nya
aktier till teckningskurs 6,15 kronor per aktie varigenom Bolaget
tillförs 215 Mkr, dels en emission med företrädesrätt för
Bolagets aktieägare där bolagets nuvarande aktieägare för 7 gamla
aktier får rätt att teckna 1 ny aktie för 6,15 kronor varigenom
Bolaget kan tillföras ytterligare högst cirka 100 Mkr. Högsta totala
aktiekapitalökning med anledning av nyemissionen med företrädesrätt
är 16.308.237 kronor och högsta antalet nyemitterade aktier är
16.308.237. Högsta totala aktiekapitalökning med anledning av båda
emissionerna är 51.267.587 kronor och högsta antalet nyemitterade
aktier är 51.267.587.
Extra bolagsstämma för godkännande av styrelsens emissionsbeslut
kommer att hållas den 10 september 2009. Kallelse till den extra
bolagsstämman offentliggörs genom pressmeddelande denna dag och
kommer att införas i Post- och Inrikes Tidningar respektive Svenska
Dagbladet.
De större aktieägare som är företrädda i RNB:s styrelse,
representerande sammanlagt cirka 30 procent av aktierna i bolaget,
ställer sig positiva till emissionerna och inval av Laszlo Kriss som
styrelseledamot i RNB och har förbundit sig att rösta för
godkännandet av emissionerna och styrelsevalet på den extra
bolagsstämman.

Tidsplanen för den riktade nyemissionen avses vara enligt följande:
10 september 2009: Extra bolagsstämma
10 september 2009 - 15 september 2009: Teckningstid
10 september 2009 - 15 september 2009: Betalning

Tidsplanen för nyemissionen med företrädesrätt avses vara enligt
följande:
10 september 2009: Extra bolagsstämma
17 september 2009: Första dag för handel med aktien exklusive rätt
till deltagande i nyemissionen
21 september 2009: Avstämningsdag för deltagande i nyemissionen
25 september 2009 - 6 oktober 2009: Handel med teckningsrätter
25 september 2009 - 9 oktober 2009: Teckning genom betalning

Förslag till ny styrelseledamot
Laszlo Kriss. Född 1946.
VD i Konsumentföreningen Stockholm (KfS) sedan 1996.
Styrelseordförande i Atrium Ljungberg AB samt styrelseledamot i KfS
och MedMera Bank AB. Mellan 1986 - 2006 VD i olika fastighetsbolag,
som KF Fastigheter, Fastighets AB Brogatan och Atrium Fastigheter AB.

Beskrivning av KfS
Konsumentföreningen Stockholm (KfS) är en medlemsstyrd ekonomisk
förening och den största av Sveriges närmare 50 konsumentföreningar.
KfS grundades 1916 och har idag drygt 600.000 medlemmar.
Föreningen driver ingen egen detaljhandelsverksamhet, men är delägare
i Kooperativa Förbundet (KF) som i affärsområdet Coop
Dagligvaruhandel driver kedjorna Coop Konsum, Coop Nära, Coop Extra
och Coop Forum.
Föreningens huvuduppgift är att underlätta för sina medlemmar att
vara en medveten och aktiv konsument, skapa ekonomiska fördelar och
erbjuda andra mervärden. Föreningen har en stark ekonomi. Förutom
räntebärande tillgångar på drygt 2 miljarder kronor är föreningen
största aktieägare i Atrium Ljungberg AB med 38%.

Finansiella och juridiska rådgivare
AccessPartners är finansiell rådgivare till RNB. Advokatfirman Vinge
är juridisk rådgivare.

Press- och analytikermöte
Med anledning av dagens information inbjuder RNB till ett press- och
analytikermöte. Mötet kommer att hållas i bolagets lokaler på
Regeringsgatan 29, idag den 26 augusti klockan 10:00.

För ytterligare information vänligen kontakta:
Mikael Solberg, VD RNB RETAIL AND BRANDS
Tfn: 08-410 520 20, 0768-87 20 20, e-post: mikael.solberg@rnb.se

Gunnar Bergquist, CFO RNB RETAIL AND BRANDS
Tfn: 08-410 520 01, 0768-87 20 01, e-post: gunnar.bergquist@rnb.se

Cecilia Lannebo, IR RNB RETAIL AND BRANDS
Tfn: 08-410 520 45, 0768-87 20 45, e-post: cecilia.lannebo@rnb.se

För frågor om KfS vänligen kontakta:

Laszlo Kriss, VD Konsumentföreningen i Stockholm
Tfn: 08-714 39 74, 070-570 50 50, e-post:
laszlo.k@konsumentforeningenstockholm.se


RNB är indelat i två verksamhetsområden - Polarn O. Pyret och en
distributionsplattform för nationella och internationella varumärken.
Polarn O. Pyret är ett varumärke med inriktning på baby- och
barnkläder. Distributionsplattformen består av de två huvudområdena
Varuhus och Butikskoncept. Varuhusverksamheten bedrivs genom butiker
på varuhusen NK, Steen & Ström, Illum samt Kosta Outlet.
Butikskoncepten består av JC, Brothers och Sisters.

Informationen är sådan RNB ska offentliggöra enligt lagen om
värdepappersmarknaden och/eller lagen om handel med finansiella
instrument. Informationen lämnades för offentliggörande den 26
augusti 2009 kl. 08:00.

[1] KfS:s andel av aktier och röster vid antagandet att
företrädesrättsemissionen om 100 Mkr blir fulltecknad