Styrelsen för Modul 1 rekommenderar Softronics bud

Styrelsen för Modul 1 rekommenderar Softronics bud

Styrelsen för Modul 1 Data AB rekommenderar aktieägarna att acceptera
Softronics offentliga uppköpserbjudande om att överlåta samtliga aktier
i bolaget

Bakgrund

Detta uttalande görs av styrelsen ("Styrelsen") för Modul 1 Data AB
(publ) ("Modul 1 Data" eller "Bolaget") i enlighet med punkt II.19 i
NASDAQ OMX Stockholms regler rörande offentliga uppköpserbjudanden på
aktiemarknaden ("Takeover-reglerna").

Den 27 september 2010 lämnade Softronic AB (”Softronic”), noterat på
NASDAQ OMX Stockholm, ett offentligt uppköpserbjudande till samtliga
aktieägare i Modul 1 Data AB (”Modul 1”) att överlåta samtliga aktier i
Modul 1. Aktieägare i Modul 1 erbjuds en nyemitterad aktie i Softronic
samt 9,50 kronor kontant för varje tjugotal aktier. För innehav upp till
10 000 aktier i Modul finns möjlighet till kontant betalning om 0,83
kronor per aktie. Per den 24 september uppgick det totala värdet på
Erbjudandet till 77,6 miljoner kronor. Erbjudandet motsvarade per detta
datum en premie om 27,7 procent baserat på sista betalkurs den 24
september 2010.

Styrelsen för Modul 1 har i enlighet med NASDAQ OMX Stockholms regler
rörande offentliga uppköpserbjudanden på aktiemarknaden
(”Takeover-reglerna”), skyldighet att offentliggöra sin uppfattning om
Erbjudandet och skälen till denna uppfattning.

Anmälningsperioden för Erbjudandet avslutas, enligt gällande tidplan,
den 3 december 2010.

Styrelsens uppfattning

Styrelsen för Modul 1 har anlitat Remium AB (”Remium”) som finansiell
rådgivare i samband med utvärderingen av Erbjudandet. Remiums
uppfattning, som framgår av bilaga, är att Erbjudandet kan anses skäligt
ur ett finansiellt perspektiv för innehavarna av aktier i Modul 1.

Styrelsen gör bedömningen att en sammanslagning av Modul 1s verksamhet
med Softronics skulle innebära flera positiva effekter för såväl Modul
1:s som Softronics kunder och anställda.

Företagen har i grunden snarlik kärnkompetens, men kompletterande
marknadserbjudanden och kundkretsar. Detta skapar förutsättningar för
ökad försäljning till en bredare kundkrets. För de anställda förbättras
också förutsättningarna för en attraktiv kompetensutveckling bl. a.
genom fler och större kundåtaganden.

Ökad storlek ger också ett antal fördelar. I det större bolaget ökar
konkurrenskaften genom att kunna genomföra större och mer specialiserade
affärer samtidigt som branchbredden ger en minskad risk. Ökad storlek
ger också bättre förutsättningar för att konkurrera i det högre
kundsegmentet, där kunderna i ramavtalsupphandlingar ofta värdesätter
leveranskapacitet. Kostnadsminskningar är också möjliga när
verksamheterna samordnas.

Styrelsen noterar vidare, enligt det pressmeddelande som Softronic
publicerade med anledning av Erbjudandet den 27 september 2010, att
Softronic sätter stort värde på Modul 1s såväl företagsledning och
Bolagets alla medarbetare och förutser att Erbjudandet på lång sikt
skapar stark tillväxt och positiva effekter för medarbetarna i såväl
Modul 1 som Softronic. Softronic förutser inte några väsentliga effekter
av Erbjudandets genomförande för Modul 1s medarbetare, inklusive
anställningsvillkor, eller för de platser där Modul 1 idag bedriver
verksamhet.  

Styrelsen för Modul 1 rekommenderar därför enhälligt aktieägarna,
utifrån en samlad bedömning och med hänsyn taget till det ovanstående,
att acceptera budet.

Modul 1s styrelseledamot Bengt Stillström har ej deltagit i Modul 1s
styrelses behandling av eller beslut i anledning av Erbjudandet.

Frågor kan riktas till: Styrelsens ordförande Johan Kihl, tfn 070-615
0715