Rogers Sugar Inc. annonce un placement par prise ferme de débentures convertibles d'un capital de 60 millions de dollars...

MONTRÉAL, QUÉBEC--(Marketwire - 16 nov. 2011) -

LE PRÉSENT COMMUNIQUÉ NE DOIT PAS ÊTRE DISTRIBUÉ AUX AGENCES DE TRANSMISSION DES ÉTATS-UNIS NI ÊTRE DIFFUSÉ AUX ÉTATS-UNIS

Rogers Sugar Inc. («l'émetteur») (TSX:RSI) a annoncé aujourd'hui un placement public par prise ferme de débentures convertibles subordonnées non garanties assorties d'un taux d'intérêt de 5,75 % par année, payable semestriellement le dernier jour de juin et de décembre, à compter du 29 juin 2012, d'un capital de 60 millions de dollars. Les débentures arrivent à échéance le 31 décembre 2018.

L'émetteur a également annoncé aujourd'hui qu'il a donné avis qu'il rembourse par anticipation la totalité du capital de 77 936 000 $ impayé de ses débentures convertibles subordonnées non garanties à 5,9 % échéant le 29 juin 2013. Le remboursement par anticipation doit avoir lieu vers le 19 décembre 2011.

Le placement est un placement par prise ferme effectué par l'entremise d'un syndicat de preneurs fermes codirigé par Valeurs Mobilières TD et BMO Marchés des capitaux, et qui comprend Scotia Capitaux Inc., Financière Banque Nationale Inc. et RBC Marchés des Capitaux. Les débentures seront convertibles au gré du porteur en actions ordinaires de l'émetteur à tout moment avant la date d'échéance et le jour ouvrable précédant la date fixée par l'émetteur pour le remboursement par anticipation, au prix de conversion de 7,20 $ par action. Les débentures ne pourront être remboursées par anticipation avant le 31 décembre 2014. À compter du 31 décembre 2014 et avant le 31 décembre 2016, les débentures pourront être remboursées par anticipation en totalité ou en partie, au gré de l'émetteur, à un prix correspondant à leur capital majoré de l'intérêt couru et impayé, pourvu que le cours du marché pour la période se terminant cinq jours de bourse précédant la date de remise de l'avis de remboursement par anticipation corresponde à au moins 125 % du prix de conversion. Après le 31 décembre 2016 et avant la date d'échéance, les débentures pourront être remboursées par anticipation en totalité ou en partie, au gré de l'émetteur, à un prix correspondant à leur capital majoré de l'intérêt couru et impayé.

Le produit net tiré du placement servira à financer en partie le remboursement par anticipation de la totalité du capital de 77 936 000 $ impayé des débentures convertibles subordonnées non garanties à 5,9 % de l'émetteur échéant le 29 juin 2013.

Le placement est assujetti aux approbations habituelles des organismes de réglementation, notamment, la Bourse de Toronto, et sa clôture est prévue vers le 16 décembre 2011.

Les débentures et les actions devant être émises à la conversion des débentures n'ont pas été ni ne seront inscrites aux termes de la loi des États-Unis intitulée Securities Act of 1933. En conséquence, elles ne seront pas directement ou indirectement offertes, vendues ou remises aux États-Unis, dans les possessions ou dans les autres territoires qui sont du ressort de ce pays, ni à une personne des États-Unis, ou pour son compte ou à son profit, sauf aux termes de dispenses applicables des exigences d'inscription.

À propos de Rogers Sugar Inc.

L'émetteur a été constitué en société sous le régime des lois du Canada. Il détient la totalité des actions ordinaires de Lantic Inc. Lantic Inc. exploite des raffineries de sucre de canne à Montréal, au Québec, et à Vancouver, en Colombie-Britannique, ainsi qu'une usine de transformation du sucre de betterave à Taber, en Alberta, seule usine de transformation de betterave au Canada. Les produits du sucre de Lantic Inc. sont commercialisés sous la marque de commerce « Lantic » dans l'est du Canada et sous la marque de commerce « Rogers » dans l'Ouest canadien. Ils comprennent le sucre cristallisé, le sucre à glacer, les cubes de sucre, la cassonade dorée et la cassonade brune, le sucre liquide ainsi que les sirops de spécialité.

Énoncés prospectifs

Il se peut que le présent document contienne des énoncés prospectifs concernant les activités de l'émetteur ou le milieu dans lequel il les exerce. Ces énoncés reflètent l'exploitation, les estimations, les prévisions et les projections de l'émetteur. Ils ne garantissent en rien les résultats futurs de l'émetteur et sont assujettis à des risques et à des incertitudes difficiles à prévoir ou indépendants de la volonté de l'émetteur. Un certain nombre de facteurs importants peuvent entraîner des différences sensibles entre les résultats réels et le contenu des présents énoncés prospectifs. Ces facteurs comprennent notamment ceux stipulés dans d'autres documents publics. De plus, les énoncés prospectifs s'appliquent à la date à laquelle ils sont effectués. L'émetteur ne s'engage ni ne s'oblige à mettre à jour ou à réviser ces énoncés prospectifs par suite de nouveaux renseignements, d'événements futurs ou pour toute autre raison, à moins que la législation applicable ne l'y oblige.