Recipharm fastställer pris i börsintroduktionen till 78 SEK per aktie – handel på NASDAQ OMX Stockholm inleds idag, 3 april 2014.

EJ FÖR DISTRIBUTION I ELLER TILL AUSTRALIEN, JAPAN, HONG KONG, KANADA, NYA
ZEELAND, SYDAFRIKA ELLER USA.

Recipharm AB (publ) (”Recipharm” eller ”Bolaget”), ett ledande CDMO-företag
(Contract Development and Manufacturing Organisation) inom läkemedelsindustrin,
offentliggör härmed utfallet av erbjudandet avseende Bolagets aktier och
noteringen på NASDAQ OMX Stockholm (”Erbjudandet”).
Intresset för Erbjudandet har varit stort, såväl bland svenska som
internationella institutionella investerare och bland allmänheten i Sverige.
Erbjudandet övertecknades kraftigt.

Erbjudandet i korthet

  · Det slutliga priset i Erbjudandet har fastställts till 78 SEK per aktie av
serie B, motsvarande ett marknadsvärde på samtliga aktier utgivna av Recipharm
om 2 794 MSEK.
  · Recipharm tillförs cirka 815 MSEK före emissionskostnader.
  · För att täcka eventuell övertilldelning i samband med Erbjudandet har Lars
Backsell och Thomas Eldered  (”Huvudaktieägarna”) åtagit sig att, på begäran av
Joint Lead Managers Carnegie Investment Bank AB (publ) och Skandinaviska
Enskilda Banken AB (publ), sälja ytterligare befintliga aktier motsvarande högst
15 procent av antalet aktier av serie B som omfattas av Erbjudandet
(”Övertilldelningsoptionen”) , det vill säga högst 2 517 884 aktier av serie B,
motsvarande cirka 7 procent av totala antal aktier i Bolaget.
  · Erbjudandet omfattar 19 303 779 aktier av serie B, motsvarande cirka 54
procent av det totala antalet aktier i Bolaget om Övertilldelningsoptionen
utnyttjas till fullo.
  · Det totala värdet av Erbjudandet uppgår 1 506 MSEK, under antagandet att
Övertilldelningsoptionen utnyttjas till fullo.
  · Handeln i Recipharms aktie av serie B på NASDAQ OMX Stockholm inleds idag
den 3 april 2014 under kortnamnet ”RECI B” .

Thomas Eldered, verkställande direktör, kommenterar:

”Det är mycket glädjande att intresset från både institutionella investerare och
allmänheten i Sverige har varit så stort. Vi ser det som en bekräftelse på att
tilltron är stark till Recipharms möjligheter att växa och framgångsrikt
utnyttja de affärsmöjligheter som marknaden erbjuder en första klassens
kontraktstillverkare inom läkemedelsbranschen.”

Lars Backsell, styrelseordförande, kommenterar:

”Från att ha varit ett litet entreprenörsbolag skapat av två entusiaster för
nära 20 år sedan har Recipharm vuxit upp och blivit ett stort börsnoterat bolag
med 500 nya aktieägare. Recipharm går in i ny fas, men vi som huvudägare kommer
att tillsammans med våra nya ägare fortsätta att utveckla bolaget med samma
engagemang och hängivenhet, men nu i en börsnoterad miljö.”

Efter genomfört Erbjudande, och under antagande om att Övertilldelningsoptionen
utnyttjas till fullo, kommer Huvudaktieägarna att kvarstå som största aktieägare
med cirka 46 procent av aktierna och 87 procent av rösterna i
Recipharm[4] (http://connect.ne.cision.com#_ftn4). Recipharm kommer att ha ca
5000 nya aktieägare

Carnegie Investment Bank AB (publ) och Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ)
är Joint Lead Managers och Joint Bookrunners i samband med Erbjudandet. Swedbank
AB (publ) är Co-lead Manager.

För ytterligare information, vänligen besök www.recipharm.com eller kontakta:

Thomas Eldered, VD, thomas.eldered@recipharm.com, telefon: +46 8 602 52 10

Björn Westberg, CFO, bjorn.westberg@recipharm.com, telefon: +46 8 602 46 20

Denna information offentliggörs enligt lagen om värdepappersmarknaden, lagen om
handel med finansiella instrument eller regelverket vid NASDAQ OMX Stockholm.
Informationen lämnades för offentliggörande den 3 april 2014 kl 07.30 CET.

Viktig information

Detta meddelande utgör inte ett erbjudande att sälja eller förvärva värdepapper
som emitteras av Recipharm i någon jurisdiktion där ett sådant erbjudande skulle
vara olagligt.

I en EES-medlemsstat, annan än Sverige, som har implementerat direktiv
2003/71/EU (tillsammans med eventuella implementeringsåtgärder i medlemsstaten
”Prospektdirektivet”) riktar sig detta meddelande endast till ”kvalificerade
investerare” i den medlemsstaten enligt Prospektdirektivets definition.

Värdepapper som anges häri har inte, och kommer inte att, registreras i enlighet
med den vid var tid gällande United States Securities Act från 1933 (”Securities
Act”), och får inte erbjudas eller säljas i USA utan att registreras eller
omfattas av ett undantag från registrering i enlighet med Securities Act. Det
finns ingen avsikt att registrera några värdepapper som anges häri i USA eller
att göra ett offentligt erbjudande av värdepapperen i USA. Värdepapper som
överlåts i USA kommer endast att överlåtas till kvalificerade institutionella
köpare (enligt definitionen i Rule 144A i Securities Act) enligt Rule 144A.

I Storbritannien distribueras och riktas detta dokument och annat material
avseende värdepapperen som beskrivs häri endast till, och en investering eller
investeringsaktivitet som detta dokument avser är endast tillgängligt för och
kommer endast att kunna utnyttjas av, ”kvalificerade investerare” (enligt
definitionen i paragraf 86(7) i U.K. Financial Services and Markets Act 2000)
som är (i) personer som har professionell erfarenhet av affärer som rör
investeringar och som faller inom definitionen av ”professionella investerare” i
artikel 19(5) i U.K. Financial Services and Markets Act 2000 (Financial
Promotion) Order 2005 (”Ordern”); eller (ii) högnettoförmögenhetssubjekt som
avses i artikel 49(2)(a)-(d) i Ordern (alla sådana personer benämns gemensamt
”relevanta personer”). Personer som inte är relevanta personer ska inte vidta
några åtgärder eller agera baserat på eller förlita sig på detta dokument.

Om Recipharm

Recipharm är ett ledande CDMO-företag (Contract Development and Manufacturing
Organisation) inom läkemedelsindustrin med säte i Sverige och har cirka 1 500
anställda. Recipharm erbjuder tillverkningstjänster av läkemedel i olika former,
produktion av material till kliniska prövningar och farmaceutisk
produktutveckling. Recipharm tillverkar för närvarande omkring 200 olika
produkter åt såväl stora läkemedelsföretag som mindre utvecklingsbolag. Bolaget
omsätter cirka 2,1 miljarder SEK och har utvecklings- och
tillverkningsanläggningar i Sverige, Frankrike, Storbritannien, Tyskland och
Spanien med huvudkontor i närheten av Stockholm.

För ytterligare information om Recipharm och våra tjänster, vänligen besök
www.recipharm.com

----------------------------------------------------------------------

[1] (http://connect.ne.cision.com#_ftnref1) Via bolaget B&E Participation AB.

[2] (http://connect.ne.cision.com#_ftnref2) Övertilldelningsoptionen kan
utnyttjas, vid ett eller flera tillfällen, helt eller delvis av Joint Lead
Managers som stabiliseringsansvariga under 30 kalenderdagar från och med första
dagen för handel i Bolagets aktier på NASDAQ OMX Stockholm.

[3] (http://connect.ne.cision.com#_ftnref3) Handeln i Recipharm-aktien på NASDAQ
OMX Stockholm är villkorad till och med den 7 april 2014 av att villkoren för
Erbjudandet uppfylls.

[4] (http://connect.ne.cision.com#_ftnref4) Full konvertering av Bolagets
konvertibelprogram, vilket förfaller till återbetalning den 6 april 2014 om inte
konvertering begäras senast den 5 april 2014, motsvarar en utspädning om 3,77
procent av kapitalet och 0,93 procent av rösterna. Per 31 december 2013 var det
utestående lånebeloppet 39,0 MSEK.
Recipharm AB (publ) Org. nr 556498-4825
Besöksadress Lagervägen 7, Jordbro Telefon +46 8 602 52 00
Postadress Lagervägen 7, 136 50 Jordbro Fax +46 8 81 87 03
www.recipharm.com